Patrimoine établi, après cession :
un accompagnement à la hauteur
Un patrimoine important n'a pas besoin d'un modèle différent — il a besoin d'un accompagnement complet. La rigueur d'une banque privée, sans son seuil d'entrée : voici comment nous servons les patrimoines établis, les dirigeants et les situations complexes.
Après une cession, un héritage,
ou une vie d'épargne : tout se joue à la structuration
Recevoir le produit d'une cession d'entreprise, un héritage important, ou disposer d'un patrimoine déjà constitué, c'est un moment charnière. Les décisions prises dans les premiers mois — fiscalité, allocation, transmission — engagent souvent les vingt années suivantes.
À ce niveau, l'erreur n'est plus de « payer quelques dixièmes de frais en trop ». Elle est structurelle : une enveloppe mal choisie, une fiscalité de cession non anticipée, une transmission non préparée, une concentration excessive sur un seul actif. Ce sont ces sujets-là qui déplacent réellement les montants — pas le comparateur de frais.
Notre conviction : un patrimoine important mérite un accompagnement d'ingénierie, une architecture ouverte et des outils haut de gamme — sans qu'il soit nécessaire de franchir le seuil d'entrée de plusieurs millions d'une banque privée, ni de payer des honoraires à votre charge.
Ce que vous êtes en droit d'attendre
Une banque privée fait beaucoup de choses très bien : gestion sous mandat, ingénierie dédiée, crédit lombard, coordination globale. La vraie question n'est pas « banque privée ou pas », mais : ai-je accès à ces moyens — et à quelles conditions ?
| Critère | Notre accompagnement | Banque privée classique |
|---|---|---|
| Seuil d'entrée | Pas de seuil de plusieurs M€ | Souvent 1 à 3 M€ |
| Architecture | Ouverte (~300 partenaires) | Majorité de produits maison |
| Assurance-vie luxembourgeoise | Oui | Oui |
| Private equity premium | Oui | Selon l'établissement |
| Gestion sous mandat / conseillée | Oui (via le contrat lux.) | Oui |
| Crédit lombard | Oui, via partenaires | Oui |
| Ingénierie fiscale & transmission | Ingénieurs patrimoniaux du groupe | Oui |
| Honoraires à votre charge | 0 € | Droits de garde + mandat (± honoraires) |
Ordres de grandeur indicatifs, à visée pédagogique ; les pratiques varient d'un établissement à l'autre.
Notre différence tient en une phrase : les mêmes outils, la même exigence, mais une relation directe et sans seuil d'exclusion — et un interlocuteur qui vous connaît, plutôt qu'un gérant qui change au gré des mutations.
Votre outil premium
Pour un patrimoine important, l'assurance-vie luxembourgeoise est souvent l'enveloppe de référence : un cadre juridique parmi les plus protecteurs d'Europe, et une liberté de gestion très supérieure au contrat français standard.
Triangle de sécurité & super privilège
Vos actifs sont déposés auprès d'une banque dépositaire distincte de l'assureur, sous contrôle du régulateur luxembourgeois. En cas de défaillance, vous êtes créancier privilégié de premier rang — une protection juridique renforcée (sans pour autant garantir la solvabilité de l'assureur).
Gestion dédiée (FID / FAS)
Au-delà de certains montants, le fonds interne dédié (FID) ou l'organisme de placement spécialisé permettent une gestion sous mandat confiée à une banque privée ou une société de gestion de votre choix — bien plus loin qu'un contrat grand public.
Multidevise & univers élargi
Accès à un univers d'investissement très large (titres vifs, fonds, produits structurés, private equity, multidevise), pour un patrimoine international ou une allocation sophistiquée.
Crédit lombard
Nantir votre contrat pour emprunter sans désinvestir : financer un projet, saisir une opportunité ou optimiser une trésorerie, tout en laissant votre capital travailler.
La fiscalité reste celle de votre pays de résidence : pour un résident français, c'est la fiscalité française de l'assurance-vie qui s'applique (neutralité fiscale du Luxembourg, sans double imposition). Les unités de compte comportent un risque de perte en capital.
Diversifier comme un investisseur institutionnel
Un patrimoine établi peut accéder à des classes d'actifs longtemps réservées aux grands investisseurs — à condition d'en maîtriser les contreparties. Nous les sélectionnons via l'architecture ouverte du groupe.
Private equity premium
Investir dans l'économie non cotée (fonds, club deals) pour viser un rendement décorrélé des marchés. Contrepartie assumée : risque de perte en capital et illiquidité (capital immobilisé plusieurs années). Réservé à une part mesurée du patrimoine.
SCPI & immobilier structurant
Des revenus potentiellement réguliers via l'immobilier professionnel (SCPI) ou des opérations dédiées, en direct ou au sein de l'assurance-vie. Contrepartie : revenus et capital non garantis, liquidité réduite, horizon long.
Démembrement & nue-propriété
Acquérir la nue-propriété d'un actif (immobilier, parts de SCPI) avec une décote, pour préparer une transmission et récupérer la pleine propriété à terme — un levier fiscal et patrimonial puissant sur le long terme.
Produits structurés & dette privée
Des solutions sur mesure pour rechercher un couple rendement / risque défini à l'avance. Contrepartie : conditions de marché, risque de perte partielle et durée d'engagement à bien comprendre avant de souscrire.
Aucune de ces classes d'actifs n'est un « produit miracle ». Leur intérêt tient au dosage : la bonne part, au bon moment, en cohérence avec votre horizon et votre tolérance au risque. C'est tout le travail de l'accompagnement.
1,5 M€ à réallouer après cession
Prenons un dirigeant venant de céder sa société et disposant de 1,5 M€ à replacer, avec trois objectifs : sécuriser une partie, faire travailler le reste, et commencer à transmettre. Une répartition possible — à ajuster selon le profil :
| Poche | Montant | Rôle |
|---|---|---|
| Liquidités & fonds en euros | 300 000 € (20 %) | Sécurité, projets à court terme, réserve d'opportunité |
| Assurance-vie luxembourgeoise (UC pilotées) | 600 000 € (40 %) | Moteur long terme dans un cadre protecteur |
| Private equity premium | 225 000 € (15 %) | Diversification, potentiel de performance (illiquide) |
| SCPI / immobilier | 225 000 € (15 %) | Revenus réguliers, actif tangible |
| Transmission (démembrement / donation) | 150 000 € (10 %) | Anticiper la transmission, réduire les droits futurs |
Illustration pédagogique. Une allocation réelle dépend de votre situation, de votre horizon, de votre fiscalité et de votre tolérance au risque. Certaines poches comportent un risque de perte en capital et d'illiquidité. Les performances passées ne préjugent pas des performances futures.
Le vrai travail n'est pas de « choisir des produits » : c'est d'articuler ces poches entre elles, dans le bon ordre fiscal, puis de les piloter dans le temps — arbitrer, sécuriser les gains, ajuster à chaque étape de votre vie.
Dirigeants & transmission :
là où se crée la vraie valeur
Sur un patrimoine important, l'essentiel du gain ne vient pas du rendement d'un contrat, mais de la structuration. C'est le terrain des ingénieurs patrimoniaux du groupe, que nous mobilisons pour vous.
Apport-cession & holding
Structurer la détention de votre société avant la vente (apport à une holding, report d'imposition au sens de l'article 150-0 B ter du CGI) pour réinvestir le produit de cession dans de bonnes conditions.
Rémunération & trésorerie d'entreprise
Optimiser l'articulation rémunération / dividendes, et faire travailler la trésorerie long terme de la société (contrat de capitalisation, private equity, SCPI en compte-titres personne morale).
Transmission anticipée
Donation, démembrement, clause bénéficiaire sur mesure, pacte Dutreil pour la transmission d'entreprise : réduire les droits et organiser le passage de relais, sereinement.
Une équipe coordonnée
Nous travaillons en lien avec votre notaire, votre avocat et votre expert-comptable — pour que votre stratégie patrimoniale, fiscale et juridique avance dans le même sens.
La fiscalité mentionnée est celle en vigueur et peut évoluer ; chaque montage doit être validé au regard de votre situation personnelle.
Sur un gros patrimoine,
la transparence est non négociable
Plus le patrimoine est important, plus la question du conflit d'intérêt est légitime. Nous y répondons de front.
Nous sommes rémunérés par les partenaires (rétrocessions), jamais par des honoraires à votre charge. Pour que cela reste un modèle sain et non une zone d'ombre, trois garde-fous :
Chaque frais est écrit, avant de signer
Une fiche de conseil (déclaration d'adéquation) et un document d'information détaillent la solution recommandée et l'ensemble des frais — nature, montant, bénéficiaire. Vous signez en connaissance de cause.
Aucun quota de production
Nous n'avons aucun objectif de volume sur tel ou tel partenaire. L'architecture ouverte (~300 partenaires) existe précisément pour choisir la solution juste, pas la mieux margée.
« Ne rien faire » est une recommandation valable
Quand la meilleure décision est de conserver l'existant, de garder des liquidités ou d'attendre, nous vous le disons — sans que cela nous prive de notre conseil.
Un grand patrimoine n'a pas besoin qu'on lui vende quelque chose. Il a besoin qu'on l'organise, qu'on le protège, et qu'on le transmette — avec méthode, et sans conflit d'intérêt.— Alexandre Dussourd, Peak Patrimoine
Ce que nous demandent les grands patrimoines
Faut-il obligatoirement une banque privée au-delà d'un certain patrimoine ?
Non. Un patrimoine important ou complexe (après cession, holding, immobilier structurant, transmission) se pilote très bien dans notre modèle : architecture ouverte, assurance-vie luxembourgeoise, private equity premium et ingénierie via les experts du groupe — sans seuil d'entrée de plusieurs millions, et sans honoraires à votre charge. La banque privée garde du sens pour certains besoins ; nous vous le dirons franchement.
Puis-je conserver ma banque et mon gérant actuels ?
Oui. Le contrat luxembourgeois permet, selon les montants, une gestion sous mandat confiée à une banque privée ou une société de gestion de votre choix, dans un cadre protecteur (triangle de sécurité, super privilège). Nous coordonnons et restons votre interlocuteur de référence.
Comment gérez-vous le conflit d'intérêt lié aux rétrocommissions ?
Tous les frais (nature, montant, bénéficiaire) vous sont communiqués par écrit avant de signer. Nous n'avons aucun quota de production sur un partenaire, et « ne rien changer » est pour nous une recommandation possible. Aucun honoraire n'est facturé au client.
Accompagnez-vous les dirigeants sur la cession de leur entreprise ?
Oui, en amont comme en aval : structuration de la détention (holding, apport-cession — article 150-0 B ter du CGI), trésorerie d'entreprise, réallocation du produit de cession et transmission (démembrement, donation, pacte Dutreil), en lien avec votre notaire et votre expert-comptable. La fiscalité applicable peut évoluer.
Mon capital est-il en sécurité ?
Selon le support : le fonds en euros bénéficie de la garantie de l'assureur (et, en France, du fonds de garantie jusqu'à 70 000 € par assureur) ; le contrat luxembourgeois ajoute le triangle de sécurité et le super privilège. Les unités de compte, le private equity et l'immobilier comportent un risque de perte en capital, et pour certains une illiquidité — c'est le rôle de l'accompagnement d'en calibrer la part.
Sources & cadre
- 1Code des assurances luxembourgeois — régime de protection du preneurTriangle de sécurité et super privilège : le preneur d'assurance est créancier de premier rang sur les actifs représentatifs des provisions techniques, sous le contrôle du Commissariat aux Assurances (CAA).
- 2Code général des impôts — art. 150-0 B ter & 787 BReport d'imposition en cas d'apport-cession de titres à une holding contrôlée (150-0 B ter) ; exonération partielle de droits de mutation pour la transmission d'entreprise sous engagement (pacte Dutreil, art. 787 B). Régimes soumis à conditions, susceptibles d'évoluer.
- 3Assurance-vie — fiscalité et fonds de garantieAbattement de 152 500 € par bénéficiaire (versements avant 70 ans), fiscalité des rachats après 8 ans ; garantie du fonds de garantie des assurances de personnes (FGAP) à hauteur de 70 000 € par assuré et par assureur pour les contrats de droit français.